Shows how mathematical tools taken from matrix calculations and zero-one matrices greatly facilitate the application of classical statistical procedures to econometric models.
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'This is indeed a fine book covering the major areas in the Econometric literature. ... The book, with its lucid presentation, will be quite valuable as a reference book for instructors as well as graduate students.' Indian Journal of Statistics
This 2002 book demonstrates how mathematical tools taken from matrix calculations and zero-one matrices greatly facilitate the application of classical statistical procedures to econometric models. The score vector, information matrix, and the Cramer-Rao lower bound are obtained for a sequence of linear econometric models of increasing statistical complexity. From these are obtained interactive interpretations of maximum likelihood estimators, linking them with efficient econometric estimators.
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