Investment, Consumption and Pricing in Constrained and Unbounded Markets

Lingua: inglese

Editore: Society for Industrial and Applied Mathematics,U.S., US, 2026

1611979129 / 9781611979121

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The monograph addresses three fundamental issues in a financial market: investment, consumption, and pricing using the cutting-edge quadratic backward stochastic differential equation (BSDE). The book provides an unprecedented systematic application of the theory of quadratic BSDEs to general utility maximization problems in constrained and unbounded financial markets; the first treatment of general Epstein-Zin utility maximization problems with portfolio constraints in a non-Markovian framework, marking significant progress in the dynamic investment-consumption problems; and an excellent entry point for research students and early-career researchers in mathematical finance by offering a clear pathway into the field with practical examples.

Codice articolo LU-9781611979121

Titolo
Investment, Consumption and Pricing in Constrained and Unbounded Markets
Autore
Ying Hu, Gechun Liang, Shanjian Tang
Editore
Society for Industrial and Applied Mathematics,U.S., US
Anno di pubblicazione
2026
Condizione
New
Rilegatura
Paperback
Lingua
inglese
ISBN 10
1611979129
ISBN 13
9781611979121

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