PDE and Martingale Methods in Option Pricing.

Lingua: inglese

Editore: Springer Italia, 2010

8847017807 / 9788847017801

Serie: Libro 2 di 9 - Bocconi & Springer Series

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Gebraucht - Sehr gut -This book offers an introduction to the mathematical, probabilistic and numerical methods used in the modern theory of option pricing. The text is designed for readers with a basic mathematical background.The first part contains a presentation of the arbitrage theory in discrete time.In the second part, the theories of stochastic calculus and parabolic PDEs are developed in detail and the classical arbitrage theory is analyzed in a Markovian setting by means of of PDEs techniques. After the martingale representation theorems and the Girsanov theory have been presented, arbitrage pricing is revisited in the martingale theory optics. General tools from PDE and martingale theories are also used in the analysis of volatility modeling.The book also contains an Introduction to Lévy processes and Malliavin calculus. The last part is devoted to the description of the numerical methods used in option pricing: Monte Carlo, binomial trees, finite differences and Fourier transform.…

Codice articolo 43891

Titolo
PDE and Martingale Methods in Option Pricing.
Autore
Andrea Pascucci
Editore
Springer Italia
Anno di pubblicazione
2010
Condizione
Sehr gut
Rilegatura
GB.
Lingua
inglese
ISBN 10
8847017807
ISBN 13
9788847017801
Edizione
seconda edizione
Peso dell'articolo
1449 grammi
Dimensioni
241x160x44 mm
Serie
Libro 2 di 9: Bocconi & Springer Series

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