Presenting state-of-the-art methods in the area, the book begins with a presentation of weak discrete time approximations of jump-diffusion stochastic differential equations for derivatives pricing and risk measurement. Using a moving least squares reconstruction, a numerical approach is then developed that allows for the construction of arbitrage-free surfaces. Free boundary problems are considered next, with particular focus on stochastic impulse control problems that arise when the cost of control includes a fixed cost, common in financial applications. The text proceeds with the development of a fear index based on equity option surfaces, allowing for the measurement of overall fear levels in the market. The problem of American option pricing is considered next, applying simulation methods combined with regression techniques and discussing convergence properties. Changing focus to integral transform methods, a variety of option pricing problems are considered. The COS method is practically applied for the pricing of options under uncertain volatility, a method developed by the authors that relies on the dynamic programming principle and Fourier cosine series expansions. Efficient approximation methods are next developed for the application of the fast Fourier transform for option pricing under multifactor affine models with stochastic volatility and jumps. Following this, fast and accurate pricing techniques are showcased for the pricing of credit derivative contracts with discrete monitoring based on the Wiener-Hopf factorisation. With an energy theme, a recombining pentanomial lattice is developed for the pricing of gas swing contracts under regime switching dynamics. The book concludes with a linear and nonlinear review of the arbitrage-free parity theory for the CDS and bond markets.

Informazioni sull?autore

Mark Cummins is a Lecturer in Finance at the Dublin City University Business School. He holds a PhD in Quantitative Finance, with specialism in the application of integral transforms and the fast Fourier transform (FFT) for derivatives valuation and risk management. Mark has previous industry experience working as a Quantitative Analyst within the Global Risk function for BP Oil International Ltd., London. Mark has a keen interest in a broad range of energy modelling, derivatives, risk management and trading topics. He also has a growing interest in the area of sustainable energy finance, with particular focus on the carbon markets. Linked to Mark's industry experience, he holds a further interest in the area of model risk and model validation.

Finbarr Murphy is a Lecturer in Quantitative Finance at the University of Limerick, Ireland. Finbarr's key teaching and research interests lie in the field of credit risk and derivatives and more recently, in carbon finance. His research is focused on the application of generalised L�vy Processes and their application in the pricing and risk management of derivative products. Finbarr is also interested in the application of econometric techniques in finance. Prior to taking up his position in UL, Finbarr was a Vice President of Convertible Bond Trading with Merrill Lynch London.

John J.H. Miller is Director of INCA, the Institute for Numerical Computation and Analysis, in Dublin, Ireland. He is also a Fellow Emeritus of Trinity College, Dublin, where he was a member of the Mathematics Department. He received his Sc.D. from the University of Dublin and his Ph.D. in numerical analysis from the Massachusetts Institute of Technology. He completed his undergraduate degrees at Trinity College Dublin.

Le informazioni nella sezione "Su questo libro" possono far riferimento a edizioni diverse di questo titolo.

Descrizione libreria

Account dedicated to Print on Demand titles. Brook Bookstore offers a wide selection of books with a continuously updated catalog and fast shipments all over the world. We hold distribution rights with all of the publishers we promote and are in continuous search of new interesting titles to propose to our customers. We are part of Brandon Group SRL (an Italian company) and all of the orders are shipped from Europe. Depending on availability orders will be picked from our different warehouses. CONTACT US If you have any questions please do not hesitate to contact us sending a message to our store. We have a well prepared customer service team who will be happy to assist you. Our working hours are from Monday to Friday from 9:30 to 18:30 (CET, UTC +1) so messages received during the weekends might be responded with a slight delay but we guarantee you will get back to you as soon as possible. RETURNS If you want to return your order, please submit your request through Abebooks platform. Returns requests are managed case by case by our team and always in line with Abebooks policies: AbeBooks? Return Policy guarantees that you can return any book for a refund within 30 days, when the return is due to an error on the bookseller?s part. When the motive of the return is not due to an error of the seller it is up to Brook Bookstore to accept the return or else after studying the case. CANCELLATION You can send a cancellation request to our customer service team while the package has not yet been shipped. After that we cannot ensure we can retrieve the parcel but we suggest you to get in touch with us in order to verify the case. INVOICE You can request the invoice to be issued together with the shipment of the order or, at the latest, in the same month of the shipment.

Visita la pagina della libreria

Informazioni sull?azienda del venditore

Brandon Group S.R.L.
Via Vannella Gaetani 27, Brandon Group, Napoli, NA, 80121, Italy

Condizioni di vendita e spedizione

Condizioni di vendita

Account dedicato ai titoli Print on Demand.

CONTATTI
Se ha delle domande, non esiti a contattarci utilizzando l'opzione "Contattare il venditore". Il nostro efficiente e disponibile servizio clienti sar� felice di offrire assistenza. Il nostro orario di lavoro � dal luned� al venerd� dalle 9:30 alle 18:30 (CET, UTC +1), pertanto i messaggi ricevuti durante il fine settimana potrebbero ricevere una risposta con un leggero ritardo ma garantiamo che sar� inviata una risposta prima possibile.

CANCEL...

Ulteriori informazioni

Diritto di recesso

Se sei un consumatore, puoi esercitare il tuo diritto di recesso seguendo le istruzioni riportate di seguito. Per "consumatore" si intende qualsiasi persona fisica che agisca per fini che non rientrano nel quadro della sua attivit� commerciale, industriale, artigianale o professionale.

Informazioni relative al diritto di recesso

Diritto di recesso

Hai il diritto di recedere dal presente contratto, senza indicarne le ragioni, entro 14 giorni.

Il periodo di recesso scade dopo 14 giorni dal giorno in cui

tu acquisisci, o un terzo designato diverso dal vettore e da te acquisisce, il possesso fisico dell'ultimo bene o l'ultimo lotto o pezzo.

Per esercitare il diritto di recesso, sei tenuto a informare Brook Bookstore On Demand, Via Vannella Gaetani 27, Brandon Group, 80121, Napoli, NA, Italy, +39 3485885209, della tua decisione di recedere dal presente contratto tramite una dichiarazione esplicita (ad esempio lettera inviata per posta, fax o posta elettronica). A tal fine puoi utilizzare il modulo tipo di recesso, ma non e' obbligatorio. Puoi anche compilare e inviare elettronicamente il modulo tipo di recesso o qualsiasi altra esplicita dichiarazione sul nostro sito web, dalla sezione "Ordini" nel "Mio Account". Nel caso scegliessi questa opzione, ti trasmetteremo senza indugio una conferma di ricevimento su un supporto durevole (ad esempio per posta elettronica).

Per rispettare il termine di recesso, � sufficiente inviare la comunicazione relativa all'esercizio del diritto di recesso prima della scadenza del periodo di recesso.

Effetti del recesso

Se recedi dal presente contratto, ti saranno rimborsati tutti i pagamenti che hai effettuato a nostro favore, compresi i costi di consegna (ad eccezione dei costi supplementari derivanti dalla tua eventuale scelta di un tipo di consegna diverso dal tipo meno costoso di consegna standard da noi offerto). Potremo trattenere dal rimborso le somme derivanti da una diminuzione del valore del prodotto risultante da una tua non necessaria manipolazione.

I rimborsi verranno effettuati senza indebito ritardo e in ogni caso non oltre 14 giorni dal giorno in cui siamo stati informati della tua decisione di recedere dal presente contratto.

Detti rimborsi saranno effettuati utilizzando lo stesso mezzo di pagamento da te usato per la transazione iniziale, salvo che tu non abbia espressamente convenuto altrimenti; in ogni caso, non dovrai sostenere alcun costo quale conseguenza di tale rimborso. Il rimborso pu� essere sospeso fino al ricevimento dei beni oppure fino all'avvenuta dimostrazione da parte tua di aver rispedito i beni, se precedente.

Ti preghiamo di rispedire i beni o di consegnarli a Brook Bookstore On Demand, Brandon Brook C/O T.W.S. Express Courier srl Via Cesare Cant�, 6, 20092, Cinisello Balsamo, MI, Italy, +39 3485885209, senza indebiti ritardi e in ogni caso entro 14 giorni dal giorno in cui hai comunicato il tuo recesso dal presente contratto. Il termine � rispettato se rispedisci i beni prima della scadenza del periodo di 14 giorni. I costi diretti della restituzione dei beni saranno a tuo carico. Sei responsabile solo della diminuzione del valore dei beni risultante da una manipolazione del bene diversa da quella necessaria per stabilire la natura, le caratteristiche e il funzionamento dei beni.

Eccezioni al diritto di recesso

Il diritto di recesso non si applica in caso di:

fornitura di giornali, periodici e riviste ad eccezione dei contratti di abbonamento per la fornitura di tali pubblicazioni;
fornitura di contenuto digitale (inclusi applicazioni, MP3, ecc.) mediante un supporto non materiale (per esempio un CD o un DVD) se al momento dell'inoltro dell'ordine hai espressamente consentito all'inizio dell'esecuzione accettando la perdita del diritto di recesso in conseguenza dell'inizio di esecuzione.

Modulo di recesso tipo

(Compilare e restituire il presente modulo solo se si desidera recedere dal contratto)

Destinatario: (Brook Bookstore On Demand, Via Vannella Gaetani 27, Brandon Group, 80121, Napoli, NA, Italy, +39 3485885209)

Con la presente io/noi (*) notifichiamo il recesso dal mio/nostro (*) contratto di vendita dei seguenti beni/servizi (*)

Ordinato il (*) /ricevuto il (*)

Nome del/dei consumatore(i)

Indirizzo del/dei consumatore(i)

Firma del/dei consumatore(i) (solo se il presente modulo � notificato in versione cartacea)

Data

(*) Cancellare la dicitura inutile.

Condizioni di spedizione

Tariffe di spedizione da Italia a U.S.A.

Tariffe di spedizione da Italia a U.S.A.
Quantit� dell?ordine	Da 25 a 40 giorni lavorativi	Da 60 a 60 giorni lavorativi
Primo articolo	EUR 5.50	EUR 511.00

I tempi di consegna sono stabiliti dai venditori e variano in base al corriere e al paese. Gli ordini che devono attraversare una dogana possono subire ritardi e spetta agli acquirenti pagare eventuali tariffe o dazi associati. I venditori possono contattarti in merito ad addebiti aggiuntivi dovuti a eventuali maggiorazioni dei costi di spedizione dei tuoi articoli.

Informazioni dettagliate sul venditore