Editore: Springer, 2024
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Editore: Editions universitaires europeennes, 2012
ISBN 10: 383818209X ISBN 13: 9783838182094
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Editore: Editions universitaires europeennes, 2012
ISBN 10: 383818209X ISBN 13: 9783838182094
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Lingua: Francese
Editore: �ditions universitaires europ�ennes 2014-06-19, 2014
ISBN 10: 3841733832 ISBN 13: 9783841733832
Da: Chiron Media, Wallingford, Regno Unito
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Editore: Editions universitaires europeennes, 2012
ISBN 10: 383818209X ISBN 13: 9783838182094
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Editore: Editions universitaires europeennes, 2012
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Editore: Editions universitaires europeennes, 2012
ISBN 10: 383818209X ISBN 13: 9783838182094
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Lingua: Francese
Editore: Editions universitaires europeennes, 2011
ISBN 10: 613154624X ISBN 13: 9786131546242
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Aggiungi al carrelloTaschenbuch. Condizione: Neu. Druck auf Anfrage Neuware - Printed after ordering - The Paris-Princeton Lectures in Financial Mathematics, of which this is the second volume, will, on an annual basis, publish cutting-edge research in self-contained, expository articles from outstanding - established or upcoming! - specialists. The aim is to produce a series of articles that can serve as an introductory reference for research in the field. It arises as a result of frequent exchanges between the finance and financial mathematics groups in Paris and Princeton. This volume presents the following articles: 'Hedging of Defaultable Claims' by T. Bielecki, M. Jeanblanc, and M. Rutkowski; 'On the Geometry of Interest Rate Models' by T. Björk;'Heterogeneous Beliefs, Speculationand Trading in Financial Markets' by J.A. Scheinkman, and W. Xiong.
Da: LiLi - La Liberté des Livres, CANEJAN, Francia
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Da: LiLi - La Liberté des Livres, CANEJAN, Francia
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Lingua: Inglese
Editore: Springer New York Sep 2012, 2012
ISBN 10: 1461442850 ISBN 13: 9781461442851
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Aggiungi al carrelloBuch. Condizione: Neu. Neuware -This book collects some recent developments in stochastic control theory with applications to financial mathematics. We first address standard stochastic control problems from the viewpoint of the recently developed weak dynamic programming principle. A special emphasis is put on the regularity issues and, in particular, on the behavior of the value function near the boundary. We then provide a quick review of the main tools from viscosity solutions which allow to overcome all regularity problems. We next address the class of stochastic target problems which extends in a nontrivial way the standard stochastic control problems. Here the theory of viscosity solutions plays a crucial role in the derivation of the dynamic programming equation as the infinitesimal counterpart of the corresponding geometric dynamic programming equation. The various developments of this theory have been stimulated by applications in finance and by relevant connections with geometric flows. Namely, the second order extension was motivated by illiquidity modeling, and the controlled loss version was introduced following the problem of quantile hedging. The third part specializes to an overview of Backward stochastic differential equations, and their extensions to the quadratic case. 224 pp. Englisch.
Condizione: New. pp. 226.
Da: preigu, Osnabrück, Germania
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Aggiungi al carrelloTaschenbuch. Condizione: Neu. Optimal Stochastic Control, Stochastic Target Problems, and Backward SDE | Nizar Touzi | Taschenbuch | x | Englisch | 2014 | Springer | EAN 9781493900428 | Verantwortliche Person für die EU: Springer Verlag GmbH, Tiergartenstr. 17, 69121 Heidelberg, juergen[dot]hartmann[at]springer[dot]com | Anbieter: preigu.